I det tidiga 1800-talets Kina, under Qingdynastins sista år, bestämmer sig den berömde svärdsmannen som längtar efter upplysning, Li Mu Bai, för att ge upp sitt legendariska Green Destiny-svärd: den vassa fyrahundra år gamla hjälteklingan. För att markera slutet på en blodbesudlad karriär anförtror Li den utmärkta kvinnliga krigaren, Yu Shu Lien, det dyrbara vapnet för att överlämna det till guvernör Yu; Men väl där lyckas en djärv och smidig maskerad tjuv stjäla den. Shu Lien är den skicklige inbrottstjuven på spåren, olyckliga kärlekar; brinnande passioner; En oövervinnelig längtan efter frihet och bittra lösa trådar står i vägen. Kan Mu Bai skaka av sig sitt våldsamma förflutna?